中东频现全球最大新能源订单，当地市场空间还有多大？(2)

PIF主导开发的项目包括Sudair PV IPP 1.5 GW项目、Shuaibah 2阿尔舒巴赫2031 MW项目等，中国能建(601868.SH)等中企担任了其中数个项目的EPC承包商。

除了政府牵头推进的NREP，沙特电力公司(SEC)、沙特Algihaz等当地企业也对可再生能源项目进行了单独招标。

中东其他国家虽然与沙特的可再生能源发展模式有所差异，但也涉及到了类似的主体。

例如，阿联酋的可再生能源公司马斯达尔(Masdar)计划到2030年在全球部署100 GW可再生能源项目，在中东地区进行了项目投资和招标；阿曼Nama电力和水资源采购公司(PWP)是阿曼电力和水资源的唯一采购商。

各个主体积极投资建设大型项目，中东的可再生能源市场需求已经放量，中国的光储产品得以更多出口到该区域。

2024年，中国向中东市场出口光伏组件累计28.79 GW，同比增99%，在出口市场中的占比约12%；总出口额达到262.86亿元，同比增23.4%，占比自2023年的8%涨至13.1%。

其中，沙特阿拉伯是中东进口中国组件产品最多的单体国家，总计16.55 GW，同比上升115%，占中东市场进口量的58%。

CNESA发布的数据显示，2024年中国储能企业签约海外储能大单规模超150 GWh，其中欧洲占比31%、北美20%、东亚10%、东南亚和澳洲均占9%，中东占比为8%。

未来中东地区的可再生能源需求规模仍有较大增加空间。

目前中东地区约93%的电力来自化石燃料。咨询机构睿咨得能源(Rystad Energy)预计，到2040年，中东的可再生能源发电量将超过化石能源；到2050年，融易新媒体消息，光伏将贡献中东一半以上的电力供应，2023年占比仅为2%，可再生能源发电占比则将达到70%左右。

中东光伏协会MESIA预计，到2024年中东地区光伏装机容量有望达到40 GW，到2030年将达到180 GW。

华泰证券对中东地区储能空间的测算为，到2030年沙特、阿联酋的储能空间需求达57.4 GWh。 

尽管中东市场大项目较多，具备增长潜力，但整体光储需求规模距离国内、北美等地区仍有差距，且未来需求落地节奏还存在不落实性。对中企来说，中东暂无法对其已有的海外市场进行大量替代。目前，中企新能源海外市场主要集中在东南亚、欧洲、北美等地区。

目前，中东计划可再生能源发展规模相较中国、北美等地区，仍相对较小。与之对比，2024年，中国的光伏新增装机就达到了277.17 GW，新型储能新增装机43.7 GW/109.8 GWh。

由于拥有丰富、低廉的油气资源，中东的能源转型速度长期收到诟病，未来可再生能源项目建设还存在一定不落实性。国际能源署(IEA)统计，该地区12个国家中，仅有5个设定了净零排放目标。

“没有迹象表明中东将从对天然气和石油的依赖中转型。”英国能源智库Ember指出，天然气投资还在继续，伊朗、阿联酋、科威特和伊拉克正在建设比世界上大多数国家更多的天然气发电厂。

2024年10月，埃及石油部长卡里姆·巴达维还表示，埃及已将其2040年的可再生能源目标从原先的58%下调至40%，强调天然气在未来数年内仍将是该国能源结构的关键部分。

Ember同时认为，尽管中东各国政府对大型沙漠太阳能项目充满热情，但到2023年，该地区只有不到1.5%的电力来自太阳能。虽然这些大型项目最终可能会成为现实，但尚不清楚这一过程是否足够快，足以将升温限制在1.5摄氏度以内。

“中企需要提前做好心理预期建设，中东的项目推动落地并不快速。”一位在中东的投资人对界面新闻表示，包括主权基金在内的投资、投标筛选，会进行非常详细的横向比较，中国要面临欧美、当地的企业的竞争。

例如，上文提及的SPPC发起的8 GWh电池储能系统(BESS)项目，33家中标候选人名单中就包括了法国电力集团(EDF)、道达尔能源(Total Energies)、壳牌(Shell)等欧洲老牌能源企业，以及沙特的ACWA Power、韩国电力公司(KEPCO) 、三星集团，以及日本丸红株式会社、住友集团等。