金融人·事｜郑国雨的银行业之路(4)

但硬币的另一面则是邮储银行的“储蓄强、贷款弱，零售强、对公弱，客户多、人均低，规模大、利润薄”等结构性问题。比如储蓄强、贷款弱，企业预警通数据显示，2013年末邮储银行存贷比为58.4%，相比五大行低20个百分点左右，邮储银行不得不更大比例的配置国债等金融资产。

再如客户多、人均低——邮储银行拥有6亿多个人客户，零售资产管理规模AUM达到15万亿，超过中行、交行，但户均AUM比其他五大行要低，非存款户均AUM则更低。非存款AUM和财富管理手续费高度关联，这也导致邮储银行中间业务收入占比较低，其中间业务有待进一步发展。

郑国雨可能是国内最早关注中间业务的实务人士，他在24岁时发表的第一篇文章就讨论银行表外业务，当时他所在的中行长江分行在武汉市首度推出长城信用卡，后在中行、工行任上又分管零售、科技等业务，对包括财富管理在内的金融业务有着深入的理解和丰富的管理经验。

在调任邮政集团后，郑国雨有了更多的思考。他在内部座谈会上表示，邮储银行、代理金融是邮政集团的“吃饭业务”，必须实现稳增长、防风险。

对于邮储银行，他提出要在“四个稳”的基础上补短板：一是稳增长，要保持业务均衡合理、有效益、高质量增长，存贷款业务要稳，短板业务要补，客户基础要强。二是稳收入，要从稳息差、中间业务、新业务中要收入。三是稳质量，坚持审慎稳健的风险文化，加强信贷全流程管控，确保资产质量优。四是稳利润，要向成本节流、向不良问效。

而在接任董事长后，他需要更加系统地评估邮储银行的优劣势及改革路径。首当其冲的是如何做好盈利与让利的平衡。国有大行是上市公司，需要对股东负责，需要以盈利为重，但国有大行还需承担社会责任，尤其在当前实体经济较为困难的时期。相比而言，邮储银行零售信贷尤其按揭贷款占比较大，存量房贷利率下调等让利措施对邮储银行影响更大。

当下更为紧迫的问题则是如何配合相关部门完成注资工作。去年末财政部明确将通过特别国债向六大行注资，增加其核心一级资本。而邮储银行核心一级资本充足率距离监管要求较近，资本补充最为急迫。